Investimento e Risco Prevcom - Avaliação de Performance

Gestão passiva é:

• Aquela onde se busca ter o mesmo desempenho que um dado benchmark.

• Aquele onde se busca um excesso de retorno em relação a um dado benchmark.

• Aquela onde se contrata um gestor para escolher os ativos.

• NDA

Em investimentos, benchmark é:

• Um indicador de desempenho da carteira.

• Uma referência de retorno de um portfólio usada para avaliação de performance.

• Um tipo de ativo muito comum em mercados emergentes.

• NDA

Se o alpha de Jensen é positivo significa que:

• O risco do fundo é positivo.

• O fundo é agressivo.

• O fundo rendeu no período analisado mais do que o prêmio pelo seu risco e seu custo de oportunidade

• NDA

O que o índice de Sharpe está medindo:

• O prêmio em termos de excesso de retorno que o ativo paga por cada unidade de risco assumida.

• O risco relativo do fundo.

• A aversão a risco do gestor.

• Todas as anteriores.

Tracking Error é:

• O desvio-padrão do excesso de retorno do fundo em relação à inflação.

• O desvio-padrão do excesso de retorno do fundo em relação à taxa livre de risco.

• O desvio-padrão do excesso de retorno do fundo em relação ao seu benchmark.

• NDA

Se o beta de um fundo é menor que 1 em módulo:

• Seu risco é maior do que o do Ibovespa.

• Seu risco é igual ao do Ibovespa.

• Seu risco é menor que o do Ibovespa.

• NDA

Qual o benchmark da renda fixa ?

• Taxa DI

• Ibovespa

• NTN-B

• NDA

Quais os benchmarks da renda variável mais conhecidos?

• Ibovespa e FIX

• Ibovespa e Ibrx

• Anbima

• NDA

Se o meu fundo tem alpha=0,03% e beta=0,7 significa que:

• Ele destrói valor em relação ao benchmark com risco menor.

• Ele gera excesso de retorno em relação ao benchmark com risco menor.

• Ele gera excesso de retorno em relação ao benchmark com risco maior.

• NDA

O IMA-B é o benchmark da Anbima para medir uma carteira comostas por:

• LFTs

• LTNs e NTN-Fs

• NTN-Bs

• Todas as anteriores.